الفصل الثاني: الخصائص النوعية للمعلومات المالية المفيدة

 الأنشطة التمويلية = أي حركة فلوس لها علاقة بتمويل الشركة سواء من الملاك أو المقرضين.

يعني الشركة يا إما بتاخد فلوس عشان تموّل شغلها، يا إما بتسدد فلوس عشان ترجع تمويل قديم.

الأنشطة التمويلية

💰 أولًا: المقبوضات التمويلية (الفلوس اللي داخلة)

1. من الملاك لزيادة رأس المال:

• مثال: شركة محتاجة تكبر، فالملاك يضيفوا 1 مليون جنيه لشراء معدات جديدة.
• كمان لو الشركة أصدرت أسهم جديدة وباعتها للمستثمرين → ده تدفق تمويلي داخل.

2. من إصدار أدوات حقوق ملكية أخرى:

• زي إصدار أسهم ممتازة أو أي ورقة مالية تعتبر ملكية في الشركة.

3. من القروض (بنوك أو مستثمرين):

• مثال: الشركة تاخد قرض من البنك 2 مليون جنيه لشراء مصنع جديد.
• ممكن يكون القرض قصير الأجل أو طويل الأجل (سندات – أوراق دفع – رهن عقاري).

💸 ثانيًا: المدفوعات التمويلية (الفلوس اللي خارجة)

1. إلى الملاك:

• تخفيض رأس المال: الشركة ترجع جزء من فلوس الملاك.
• شراء أسهم خزينة (Redeem): يعني الشركة تشتري أسهمها من السوق

2. لتسديد القروض:

• مثال: دفع قسط قرض بنك، أو سداد سندات مستحقة.

3. تسديد التزامات إيجار تمويلي:

• لو الشركة مأجرة أصل بنظام إيجار تمويلي، أي دفعة تقلل الالتزام تعتبر تمويلية.

📊 أمثلة عملية

🏭 شركة تصنيع:

• أصدرت أسهم جديدة → حصلت 5,000,000 جنيه ✅ تمويلي داخل.
• دفعت 1,000,000 جنيه لشراء أسهم خزينة ❌ تمويلي خارج.
• حصلت قرض بنك بـ 3,000,000 جنيه ✅ تمويلي داخل.
• سددت 500,000 جنيه من القرض ❌ تمويلي خارج.

🏨 فندق:

• الملاك زودوا رأس المال بـ 2,000,000 جنيه ✅ تمويلي داخل.
• الفندق اشترى أسهم خزينة بـ 400,000 جنيه ❌ تمويلي خارج.
• أصدر سندات وحصل على 5,000,000 جنيه ✅ تمويلي داخل.
• دفع قسط سندات بـ 1,000,000 جنيه ❌ تمويلي خارج.

📌 الخلاصة:
الأنشطة التمويلية = أي حركة فلوس مع الملاك أو الدائنين (غير مرتبطة بالبيع أو الاستثمار)

الداخل منها = مصادر تمويل،
الخارج منها = سداد أو تخفيض تمويل

تعديل المقال