📌 يعني إيه "النقدية وما يعادلها"؟
هي الفلوس اللي مع الشركة حاليًا أو أي استثمار قصير المدى جدًا ممكن يتحول لنقد بسهولة بدون خسارة في قيمته.
ودي مهمة لأنها بتوضح للشركة سيولتها الفورية وقدرتها على الوفاء بالتزاماتها.
 |
| النقدية ومايعادلها |
✅ شروط الأصل عشان يُعتبر "نقد أو ما يعادله":
- سهل يتحول لفلوس 💵 (قابل للتحويل لمبلغ نقدي محدد).
- قيمته ما بتتغيرش كتير 📉 (مش معرض لمخاطر كبيرة أو تقلبات سعرية).
- قصير الأجل ⏳ (يستحق خلال 3 شهور أو أقل من تاريخ الشراء).
📝 أمثلة عملية:
- أذونات الخزينة: زي لما الشركة تشتري ورقة مالية قصيرة المدة من الحكومة (مثلاً شهرين)، تقدر تبيعها أو تصرفها بسهولة.
- الودائع قصيرة الأجل: الشركة حطت فلوسها في بنك كوديعة لمدة شهر أو شهرين، ممكن تحويلها نقد بسرعة.
- الأوراق التجارية قصيرة المدة: زي سندات دفع أو شيكات مستحقة خلال 3 شهور من شركات تانية.
- نقدية بالخزنة: الفلوس الموجودة فعليًا في الخزنة أو الصندوق.
- الودائع الجارية: الرصيد المتاح في الحسابات البنكية للشركة، يمكن استخدامه مباشرة.
- أسهم ممتازة أو سندات قابلة للاسترداد قريبًا: لو استحقاقها قريب جدًا، ممكن نعتبرها ما يعادل النقد.
- الأسهم العادية أو استثمارات طويلة الأجل → مش تُعتبر نقدية وما يعادلها، لأنها معرضة لتقلبات وقيمة التحويل مش مؤكدة.
- ودائع طويلة المدة (أكثر من 3 شهور) → مش نقدية.
- الأصول غير النقدية زي المعدات أو العقارات → لا تُحتسب هنا.
❌ أمثلة غير مؤهلة:
جدول مبسط وسهل الفهم يوضح كل نوع من النقد وما يعادله مع أمثلة عملية وتصنيف التدفق:
| النوع | مثال عملي | تصنيف نقدي | نشاط مرتبط (تشغيلي/استثماري/تمويلي) |
|---|---|---|---|
| نقد في الخزينة | فلوس موجودة في الخزنة | داخل ✅ | تشغيلي |
| ودائع قصيرة الأجل ≤ 3 أشهر | إيداع في البنك لمدة شهرين | داخل ✅ | تشغيلي |
| أذونات خزينة قصيرة الأجل | شراء ورقة مالية من الحكومة لمدة شهر | داخل ✅ | استثماري |
| أسهم ممتازة قابلة للاسترداد قريبًا | أسهم ممتازة مستحقة للاسترداد خلال شهر | داخل ✅ | استثماري |
| أسهم عادية طويلة الأجل | أسهم عادية محتفظ بها للاستثمار | خارج ❌ | استثماري |
| استثمارات طويلة الأجل | سندات شركة لمدة سنتين | خارج ❌ | استثماري |
| سحب على المكشوف | رصيد البنك 100,000 جنيه، السحب على المكشوف 20,000 | صافي = 80,000 ✅ | تشغيلي |
| منح قرض قصير الأجل (شركة غير بنك) | الشركة أعطت قرض لمورد | خارج ❌ | استثماري |
| تحصيل قرض قصير الأجل | العميل دفع قرض الشركة | داخل ✅ | استثماري |
| حصول على قرض بنك | البنك أعطى الشركة قرض 1,000,000 جنيه | داخل ✅ | تمويلي |
| سداد قرض بنك | دفع الشركة قسط قرض | خارج ❌ | تمويلي |
💡 ملاحظات مهمة:
1️⃣ المبالغ المستحقة للبنوك (القروض)
القروض اللي على الشركة أو اللي عليها للبنوك تعتبر أنشطة تمويلية، مش جزء من النقدية وما يعادلها.
💡 مثال عملي:
- الشركة حصلت على قرض بنك 500,000 جنيه → تدخل ضمن الأنشطة التمويلية، مش نقدية حالية.
- الشركة سددت قرض 100,000 جنيه → تدفق تمويلي خارج، مش جزء من النقدية التشغيلية.
2️⃣ السحب على المكشوف (Overdraft)
لو رصيد الشركة في البنك أحيانًا موجب وأحيانًا سالب (سحب على المكشوف)، يعتبر جزء من النقدية وما يعادلها لكن بالسالب.
💡 مثال عملي:
- الشركة عندها 150,000 جنيه في البنك، وعليها سحب على المكشوف 50,000 جنيه → النقدية الصافية = 100,000 جنيه.
- لو رصيد البنك سالب بالكامل بـ 30,000 جنيه → يظهر في قائمة النقدية كرصيد سلبي ضمن النقد وما يعادله.
3️⃣ أمثلة إضافية للنقد وما يعادله:
- أذونات خزينة قصيرة الأجل: اشترت الشركة ورقة مالية حكومية لمدة 2 شهر → تعتبر نقدية.
- ودائع بنكية لمدة أقل من 3 أشهر: ودائع شهر واحد → نقدية.
- أسهم ممتازة قابلة للاسترداد قريبًا: استثمار قصير المدى جدًا → نقدية.
- أسهم عادية طويلة الأجل: استثمار بعيد المدى → غير نقدية.
📊 مثال رقمي – نقد وما يعادله::
في 1 يناير:
- كاش في الخزنة: 50,000 جنيه ✅
- وديعة قصيرة الأجل (شهرين): 100,000 جنيه ✅
- أسهم عادية طويلة الأجل: 200,000 جنيه ❌
- سحب على المكشوف: 10,000 جنيه سالب
النقدية وما يعادلها = 50,000 + 100,000 − 10,000 = 140,000 جنيه
💡 أمثلة إضافية عملية:
1️⃣ أذونات خزينة قصيرة الأجل:
الشركة اشترت ورقة حكومية لمدة 3 أسابيع بـ 30,000 جنيه → ✅ ضمن النقد وما يعادله
2️⃣ وديعة بنكية لمدة 1 شهر:
وديعة بـ 50,000 جنيه → ✅ ضمن النقدية
3️⃣ سندات قصيرة الأجل من شركة أخرى:
استثمار لمدة شهرين بـ 20,000 جنيه → ✅ ضمن النقد وما يعادله
4️⃣ أسهم ممتازة قابلة للاسترداد خلال أسبوعين:
10,000 جنيه → ✅ ضمن النقدية
5️⃣ أسهم عادية أو سندات طويلة الأجل:
100,000 جنيه → ❌ لا تُعتبر نقدية
6️⃣ سحب على المكشوف جزئي:
رصيد البنك 40,000 جنيه، سحب على المكشوف 15,000 جنيه → النقدية الصافية = 25,000 جنيه ✅
جدول شامل لكل أنواع النقد وما يعادله مع أمثلة عملية داخلية وخارجية :
| نوع النشاط | نوع التدفق | مثال عملي | داخلي/خارجي | أمثلة على النقد وما يعادله | ملاحظات |
|---|---|---|---|---|---|
| تشغيلية | نقد وارد | بيع سلع أو خدمات (كوفي شوب باع قهوة بـ 200,000 جنيه) | داخلي | كاش في الصندوق، وديعة قصيرة الأجل | جزء من النشاط الأساسي |
| تشغيلية | نقد صادر | دفع رواتب 50,000 جنيه | خارجي | كاش/شيكات | جزء من النشاط الأساسي |
| تشغيلية | نقد صادر | دفع ضرائب دخل 20,000 جنيه | خارجي | كاش/حوالة مصرفية | طالما مش مرتبط باستثمار أو تمويل |
| استثمارية | نقد وارد | بيع ماكينة قديمة بـ 1,000,000 جنيه | داخلي | كاش، سندات قصيرة الأجل قابلة للتحويل | جزء من استثمار طويل الأجل |
| استثمارية | نقد صادر | شراء معدات جديدة بـ 5,000,000 جنيه | خارجي | كاش، شيكات، أذونات خزانة | استثمار طويل الأجل |
| استثمارية | نقد وارد | تحصيل سند قصير الأجل من شركة أخرى بـ 50,000 جنيه | داخلي | كاش، أذونات خزانة، ودائع قصيرة الأجل | أصل قصير المدى |
| تمويلية | نقد وارد | إصدار أسهم جديدة بـ 5,000,000 جنيه | داخلي | كاش، شيكات، ودائع قصيرة الأجل | زيادة رأس المال من الملاك |
| تمويلية | نقد صادر | سداد قرض بنك 500,000 جنيه | خارجي | كاش، حوالة مصرفية | سداد التزامات التمويل |
| تمويلية | نقد وارد | الحصول على قرض جديد 3,000,000 جنيه | داخلي | كاش، شيكات | من المقرضين |
| تمويلية | نقد صادر | دفع أرباح للمساهمين 200,000 جنيه | خارجي | كاش، شيكات | توزيع أرباح |
معلومة:
الأسهم الممتازة (Preferred Shares) هي نوع من الأسهم اللي بتجمع بين خصائص الأسهم العادية والسندات، لكنها ليها ميزات خاصة مقارنة بالأسهم العادية:
1. أولوية الأرباح 💰
حاملو الأسهم الممتازة بياخدوا أرباح ثابتة قبل توزيع الأرباح على حملة الأسهم العادية.
حاملو الأسهم الممتازة بياخدوا أرباح ثابتة قبل توزيع الأرباح على حملة الأسهم العادية.
2. أولوية في استرداد رأس المال عند التصفية 🏢
لو الشركة اتقفلت أو حصلت تصفية للأصول، حملة الأسهم الممتازة بياخدوا فلوسهم قبل حملة الأسهم العادية، لكن بعد الدائنين (البنوك، الموردين).
لو الشركة اتقفلت أو حصلت تصفية للأصول، حملة الأسهم الممتازة بياخدوا فلوسهم قبل حملة الأسهم العادية، لكن بعد الدائنين (البنوك، الموردين).
3. أحيانًا بدون حق تصويت 🗳️
غالبًا حملة الأسهم الممتازة مش لهم حق التصويت في اجتماعات المساهمين، أو لهم تصويت محدود، عكس الأسهم العادية اللي لها حق التصويت الكامل.
غالبًا حملة الأسهم الممتازة مش لهم حق التصويت في اجتماعات المساهمين، أو لهم تصويت محدود، عكس الأسهم العادية اللي لها حق التصويت الكامل.
4. قابلية الاسترداد 🔄
بعض الأسهم الممتازة ممكن الشركة تشتريها أو تستردها بعد فترة معينة بسعر محدد، وده اللي بيخلي بعضها يُعتبر قريب من النقد إذا موعد الاسترداد قريب جدًا.
بعض الأسهم الممتازة ممكن الشركة تشتريها أو تستردها بعد فترة معينة بسعر محدد، وده اللي بيخلي بعضها يُعتبر قريب من النقد إذا موعد الاسترداد قريب جدًا.
باختصار: الأسهم الممتازة زي “سندات شبه الأسهم” — فيها أرباح ثابتة وأولوية استرداد، فلو موعد استردادها قريب جدًا، ممكن تتحول بسهولة إلى نقد → علشان كده تُحتسب أحيانًا ضمن “النقد وما يعادله”.
معيار المحاسبة الدولي رقم (IAS 7) : قائمة التدفقات النقدية: